หุ้นไทยไปต่อ ! ลุ้นจีดีพีไตรมาส 1/67 ตัวไหนเด่นน่าลงทุนเช็กเลย

นายฐกฤต ชาติเชิดศักดิ์  ผู้ช่วยผู้อำนวยการ ฝ่ายวิจัย บล. กรุงศรีพัฒนสิน เปิดเผยกับ Nation STORY ว่า  ตลาดหุ้นไทยสัปดาห์หน้า ปรับตัวขึ้น  ประเมินแนวต้านแรกที่ 1,394 จุด แนวต้านถัดไปที่ 1,411 จุด  แนวรับแรกที่ 1,373 จุด แนวรับถัดไปที่ 1,365 จุด  โดยตลาดจะจับตาการประกาศจีดีพีไตรมาส 1/67 ของสภาพัฒนาเศรฐกิจและสังคมแห่งชาติ(สศช.) ไตรมาส 1/67 ของไทย คาดตลาดมีโอกาสตอบรับทางบวกหลังรายงาน ตลาดคาดฟื้นตัวไม่มาก +0.8% y-y และ  +0.6%q-q ขณะที่ให้น้ำหนักระยะถัดไปที่มีภาพฟื้นตัวในช่วงที่เหลือของปี

 ส่วนต่างประเทศ ติดตามค่าประมาณล่วงหน้าของดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อบริการ (PMI  ฝั่งสหรัฐฯ, ยุโรป กลุ่มเด่น 1. หุ้น China Plays (IVL, SCGP, KCE, HANA) โมเมนตัมบวกจากการออกมาตรการอสังหาฯ จีนคาดหนุนต่อ 2. หุ้นอิงองค์ประกอบหลักที่จะหนุน GDP ไทยฟื้น  เช่น หุ้น บริโภค   อาทิ CPALL  การลงทุนโดยตรงหรือ FDI เริ่มเร่ง  อาทิ WHA  หุ้นบริการ อาทิ AOT, MINT  รับผลบวกจากงบประมาณรัฐ  (DOHOME, GLOBAL)

 

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาดหุ้นไทย

•   20 พ.ค. ติดตามอัตราดอกเบี้ยลูกหนี้ชั้นดีของ PBOC  ของจีน คาดคงไว้ที่อัตรา 3.45% สำหรับเงินกู้อายุ 1 ปี และ 3.95%  สำหรับเงินกู้อายุ 5 ปี  

•  20 พ.ค. ติดตามรายงาน GDP ของไทย งวด 1Q24 คาด +0.8%y-y, +0.6%q-q  หากเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน  +1.7%y-y, -0.6%q-q

•   22 พ.ค. ยอดขายบ้านมือสอง เม.ย. ของสหรัฐฯ คาด 4.18 ล้านหลัง จากเดิมอยู่ที่  4.19 ล้านหลัง

•   22 พ.ค. ติดตามรายงานการประชุม FOMC เดือน พ.ค.

•  23 พ.ค. PMI ภาคผลิต พ.ค. ของสหรัฐฯ คาดอยู่ที่  50.2 จุด จากเดิมอยู่ที่ 50 จุด

•  23 พ.ค. ยอดขายบ้านใหม่ เม.ย. คาด 6.8 แสนหลัง  จากเดิมอยู่ที่  6.93 แสนหลัง

•   23 พ.ค. PMI ภาคผลิต พ.ค. ของยุโรป

•  24 พ.ค. ดัชนีความเชื่อมั่น ม. มิชิแกน พ.ค. คาด 67.4 จุด เท่าเดือนก่อน และยอดคำสั่งซื้อสินค้าคงทน เม.ย. คาด -0.6%m-m vs prev. +2.6%m-m

•   24 พ.ค. ติดตามรายงาน CPI เม.ย. ของญี่ปุ่น คาด 2.7% y-y  จากเดิมอยู่ที่  2.5% y-y เงินเฟ้อ CPI พื้นฐาน คาด +2.6% y-y จากเดิมอยู่ที่  +2.4%y-y

•  SET EPS: กำไรตลาดปี 24F อิง BB อยู่ที่ 92.01 บาท  ปรับลดลง -0.2%w-w กลุ่มปรับขึ้น คือ บันเทิง, สื่อสารและอาหาร กลุ่มที่ถูกปรับลงได้แก่ ก่อสร้าง, เกษตร

•   สัปดาห์ที่แล้วเงินทุนไหลเข้า (หุ้น+พันธบัตร) ภูมิภาค Asia  ยกเว้น ญี่ปุ่น  +1165.2 ล้านเหรียญฯ ไทยเงินไหลเข้า +42.7 ล้านเหรียญฯ (ขายหุ้น -26.6 ล้านเหรียญฯ  ซื้อพันธบัตร 69.3 ล้านเหรียญฯ) เงินบาทแข็งค่า w-w ที่ 36.7 บาทต่อดอลลาร์สหรัฐ

 

หุ้นเด่นสัปดาห์นี้   

• IVL (TP-26.5):  ธุรกิจเข้าสู่ฤดูกาล 2Q24 และลุ้น Upside จีนกระตุ้นภาคอสังหา

• PTTGC (TP-39.5) :  จีนกระตุ้นภาคอสังหาฯ สร้าง Upside การฟื้นตัวเร็วกว่าคาด

• CPALL (TP-76): กำไรปี 24F สูงกว่า Pre-COVID แต่ราคาหุ้นยังต่ำกว่าช่วงก่อน Pre-COVID > 20%

นายวทัญ จิตต์สมนึก ผู้อำนวยการฝ่ายวิเคราะห์กลยุทธ์ บล.พาย (PI)  เปิดเผยถึงภาวะตลาดหุ้นไทยสัปดาห์นี้กับ Nation STORY ว่า วันศุกร์ที่ผ่านมาฝั่งสหรัฐฯมิได้มีตัวเลขที่สำคัญแต่ฝั่งจีนรายงานผลผลิตภาคอุตสาหกรรมพบว่าขยายตัวได้ 6.7%YoY ดีกว่า Bloomberg Consensus คาด ไว้ที่ 5.5%YoY แต่ยอดค้าปลีกขยายตัวเพียง 2.3%YoY ต่ำกว่าคาดที่ 3.7%YoY

ส่วนฝั่งสหรัฐฯในวันศุกร์พบว่าอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯอายุ 2 ปี ปรับขึ้น อย่างไรก็ตามมองเป็นเพียงการปรับขึ้นระยะสั้นมากกว่าและยังไม่ได้เห็นปัจจัยที่จะกดดันให้ปรับขึ้นอย่างมีนัยยะ ข้อมูลล่าสุดจาก CME FED Watch ให้น้ำหนักปรับลดดอกเบี้ยเดือนกันยายนราว 49%

ส่วนสัปดาห์นี้ฝั่งสหรัฐฯรอติดตามยอดขายบ้านมือสองในคืนวันพุธ Bloomberg Consensus ประเมินไว้ที่ 4.2 ล้านหลังคาเรือนและในวันเดียวกันจะมีการรายงานสต็อกน้ำมันดิบ และช่วงเวลาหนึ่งนาฬิกาของวันพฤหัสบดีจะมีการเปิดเผยรายงานประชุม FED รอบล่าสุด (FED Minutes)

พร้อมกันทั้งนี้ในคืนพฤหัสบดีก็จะมีการรายงานยอดขายบ้านมือหนึ่งของสหรัฐฯ Bloomberg Consensus ประเมินไว้ที่ 6.7 แสนหลังคาเรือน และคืนวันศุกร์ จะมีการรายงานคำสั่งซื้อสินค้าคงทน Bloomberg Consensus ประเมินไว้ที่ -0.5%MoM

ส่วนปัจจัยในประเทศรอติดตาม GDP ไทยของช่วง 1Q24 Bloomberg Consensus ประเมินไว้ที่ 0.8%YoY หากรายงานดีกว่าคาดการณ์จะเป็นบวกให้กับตลาดหุ้น อย่างไรก็ตามหากต่ำกว่าคาดการณ์ก็เชื่อว่าจะไม่มีผลมากนักเพราะนักลงทุนจะให้น้ำหนักกับการฟื้นตัวในครึ่งปีหลัง

สำหรับสัปดาห์หน้าประเมิน SET INDEX เคลื่อน ไหวในกรอบ 1,370 – 1,400 เชิงกลยุทธ์การลงทุนยังคงแนะทยอยสะสมเช่นเดิมเพราะมองถึงการฟื้นตัวในช่วงถัดไปตามการฟื้นตัวของเศรษฐกิจไทยประกอบกับปัจจัยหนุนจาก FED เริ่มส่งสัญญาณผ่อนคลายดอกเบี้ย แนะนำสะสมในกลุ่มอิงภายในประเทศ อาทิ

- ค้าปลีก (CPALL, DOHOME, HMPRO, GLOBAL)

- ท่องเที่ยว (AOT, CENTEL)

- ศูนย์การค้า (CPN)

- ธนาคารพาณิชย์ (BBL, KBANK, KTB, SCB)

- การเงิน (MTC, SAWAD, TIDLOR)